摘要

　　從需求端來(lái)看，中國(guó)熱水器行業(yè)為五品類(lèi)并存的格局，分別是燃?xì)鉄崴?、電熱水器、太?yáng)能熱水器、空氣源熱泵熱水器以及燃?xì)獗趻鞝t。其中，電熱水器包括儲(chǔ)水式電熱水器和即熱式電熱水器。從功能上來(lái)看，燃?xì)獗趻鞝t是采暖、熱水兩用產(chǎn)品，其他產(chǎn)品均是單一熱水產(chǎn)品。從使用能源上來(lái)看，電熱水器是二次能源，燃?xì)鉄崴骱腿細(xì)獗趻鞝t一次能源，空氣源熱泵熱水器和太陽(yáng)能熱水器是可再生資源。目前，燃?xì)獗趻鞝t和空氣源熱泵熱水器，在零售市場(chǎng)比重較小。

　　從需求端來(lái)看，中國(guó)熱水器行業(yè)為五品類(lèi)并存的格局，分別是燃?xì)鉄崴?、電熱水器、太?yáng)能熱水器、空氣源熱泵熱水器以及燃?xì)獗趻鞝t。其中，電熱水器包括儲(chǔ)水式電熱水器和即熱式電熱水器。從功能上來(lái)看，燃?xì)獗趻鞝t是采暖、熱水兩用產(chǎn)品，其他產(chǎn)品均是單一熱水產(chǎn)品。從使用能源上來(lái)看，電熱水器是二次能源，燃?xì)鉄崴骱腿細(xì)獗趻鞝t一次能源，空氣源熱泵熱水器和太陽(yáng)能熱水器是可再生資源。目前，燃?xì)獗趻鞝t和空氣源熱泵熱水器，在零售市場(chǎng)比重較小。

　　2017年，可謂熱水器行業(yè)分水嶺，呈現(xiàn)出整體市場(chǎng)規(guī)模增長(zhǎng)放緩、多省份燃?xì)鉄崴鞒掷m(xù)擴(kuò)容、電熱水器大容積化、太陽(yáng)能熱水器零售規(guī)模下滑等特征。

　　

整體規(guī)模增長(zhǎng)放緩

　　2017年上半年，燃?xì)鉄崴骱碗姛崴魇袌?chǎng)表現(xiàn)平穩(wěn)，相較2016年增長(zhǎng)放緩。兩者合計(jì)銷(xiāo)售額為316億元，銷(xiāo)量達(dá)到1911萬(wàn)臺(tái)，同比分別增長(zhǎng)8%和2%。分產(chǎn)品來(lái)看，燃?xì)鉄崴髟鲩L(zhǎng)勢(shì)頭略好于電熱水器。其中，燃?xì)鉄崴魇袌?chǎng)銷(xiāo)量為747萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)3.8%，銷(xiāo)售額為159億元，同比增長(zhǎng)12%;電熱水器銷(xiāo)量為1118萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)1.6%，銷(xiāo)售額為148億元，同比增長(zhǎng)4.6%(詳見(jiàn)表1)。

　　由于消費(fèi)者對(duì)產(chǎn)品認(rèn)知度提高，以及用戶(hù)熱水、取暖以及節(jié)能需求的疊加，燃?xì)獗趻鞝t和空氣源熱泵熱水器表現(xiàn)出較好的增長(zhǎng)勢(shì)頭。中怡康線(xiàn)下月度零售監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，2017年上半年，燃?xì)獗趻鞝t零售量、額同比增長(zhǎng)分別為75%和79%，在長(zhǎng)江以北淮河以南市場(chǎng)增長(zhǎng)較為明顯，如上海、南京及延安地區(qū)，燃?xì)獗趻鞝t零售額同比增長(zhǎng)分別達(dá)到170%、463%和214%。燃?xì)獗趻鞝t規(guī)模的增長(zhǎng)，對(duì)當(dāng)?shù)厝細(xì)鉄崴鞯匿N(xiāo)售形成不小的沖擊。

　　線(xiàn)下七大區(qū)域市場(chǎng)中，燃?xì)鉄崴骱碗姛崴髟谖鞅?、西南、華中區(qū)域?qū)崿F(xiàn)規(guī)模增長(zhǎng)。數(shù)據(jù)顯示，燃?xì)鉄崴骱碗姛崴髟谌A北、西北、西南、華南、東北、華東以及華中區(qū)域零售額同比增長(zhǎng)分別為-2.7%、5.3%、0.6%、-4.9%、-0.8%、-1.0%和0.3%。其中，西北、西南區(qū)域是燃?xì)鉄崴鞯南M(fèi)大省。分產(chǎn)品來(lái)看，在西北、西南、華中區(qū)域中，燃?xì)鉄崴魍仍鲩L(zhǎng)分別為9.5%、6.3%和5.7%，電熱水器呈現(xiàn)明顯下滑，同比分別下降4.1%、12.2%和9.4%。

　　2017年上半年，多省份燃?xì)鉄崴魇袌?chǎng)持續(xù)擴(kuò)容，過(guò)半省份燃?xì)鉄崴髁闶垲~比重超過(guò)電熱水器。目前，已有24個(gè)省份燃?xì)鉄崴魇袌?chǎng)規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng)，17個(gè)省份燃?xì)鉄崴鞅戎卮笥陔姛崴?。其中，海南、江西的燃?xì)鉄崴髟鲩L(zhǎng)較為突出。

　　燃?xì)鉄崴魇袌?chǎng)有上升空間

　　燃?xì)鉄崴骺焖侔l(fā)展，與中國(guó)燃?xì)夤芫W(wǎng)建設(shè)有較大關(guān)系。中國(guó)四大進(jìn)口戰(zhàn)略通道??華北、西北、西南和海上通道，建成投產(chǎn)后實(shí)現(xiàn)國(guó)內(nèi)西氣東輸、北氣南下、海氣登陸的供氣格局。其中，近兩年，云南、貴州、廣西加快天然氣配管建設(shè)。因此，這三省份燃?xì)鉄崴髟鲩L(zhǎng)速度較快，云南紅河、西雙版納市場(chǎng)規(guī)模增長(zhǎng)速度超過(guò)4倍，貴州畢節(jié)、廣西清遠(yuǎn)規(guī)模增長(zhǎng)速度在1~3倍之間。

　　從產(chǎn)品均價(jià)來(lái)看，燃?xì)鉄崴骶鶅r(jià)為2857元，同比增長(zhǎng)11%，全國(guó)有16個(gè)省份漲幅超過(guò)行業(yè)平均水平，重慶、浙江、北京、安徽的漲幅分別為12%、14%、16%、14%。

　　產(chǎn)品出水量變大是推動(dòng)整體均價(jià)上揚(yáng)的主因。隨著居民生活水平的上升，生活舒適度需求隨之提高，13L和16L的燃?xì)鉄崴魇袌?chǎng)零售額占比合計(jì)達(dá)到50%，同比分別上升6個(gè)百分點(diǎn)和7個(gè)百分點(diǎn)，并且有向20L、24L、32L大升數(shù)市場(chǎng)延展的趨勢(shì)。

　　分省份來(lái)看，浙江、福建、上海、江蘇、陜西、北京、內(nèi)蒙古、山東、湖北、山西、四川、西藏12個(gè)省份中，13L和16L產(chǎn)品的合計(jì)比重超過(guò)50%，其他18個(gè)省份大升數(shù)比重較低，依然有較大的提高空間。各地產(chǎn)品均價(jià)出現(xiàn)較大的漲幅，跟產(chǎn)品自身使用體驗(yàn)完善有較大關(guān)系。近年來(lái)，燃?xì)鉄崴髟诎踩?、恒溫及使用中停火等痛點(diǎn)上，有了較大的提升。

　　贏取高端市場(chǎng)，還需要打造差異化產(chǎn)品賣(mài)點(diǎn)。目前“零冷水”為各企業(yè)高端產(chǎn)品的主要賣(mài)點(diǎn)，市場(chǎng)占比率也在逐步提升，目前市場(chǎng)占比為4%。智能化也是技術(shù)發(fā)展方向，目前具有Wi-Fi功能的燃?xì)鉄崴麝?duì)伍也在壯大，由2016年同期的15個(gè)型號(hào)擴(kuò)大至目前的20個(gè)型號(hào)。由于燃?xì)馑骷磿r(shí)運(yùn)行，相對(duì)電熱水器，燃燒及水流運(yùn)行聲音較大，各地水質(zhì)不一，內(nèi)部運(yùn)行噪聲較大，開(kāi)發(fā)過(guò)濾抗垢的健康功能不乏為未來(lái)產(chǎn)品改善的一個(gè)方向。

　　

電熱水器普遍大容積化

　　電熱水器優(yōu)勢(shì)突出，體現(xiàn)在電網(wǎng)覆蓋面大于氣網(wǎng)，企業(yè)積極推動(dòng)產(chǎn)品升級(jí)、不斷提高產(chǎn)品的體驗(yàn)，衛(wèi)生間與廚房距離較遠(yuǎn)、已有部分用戶(hù)形成使用習(xí)慣等方面。目前來(lái)看，電熱水器在國(guó)內(nèi)的發(fā)展長(zhǎng)期存在優(yōu)勢(shì)。

　　電熱水器整體市場(chǎng)均價(jià)為1762元，同比增長(zhǎng)8%，市場(chǎng)規(guī)模較大的華北和東北區(qū)域均價(jià)漲幅超過(guò)行業(yè)整體幅度。產(chǎn)品容積增長(zhǎng)是推動(dòng)整體均價(jià)上漲的原因之一，60L產(chǎn)品持續(xù)擴(kuò)容，市場(chǎng)零售額占比達(dá)到47%，同比增長(zhǎng)4個(gè)百分點(diǎn)(詳見(jiàn)圖1)。除了新疆、寧夏、廣東、福建和海南外，多省份60L+80L產(chǎn)品的占比超過(guò)50%，電熱水器全國(guó)普遍大容積化。

　　大容積產(chǎn)品是打開(kāi)中高端和高端市場(chǎng)的主要策略之一，另一個(gè)是產(chǎn)品外觀(guān)和產(chǎn)品功能的完善。目前，Wi-Fi產(chǎn)品的零售額占比由2016年同期的5%上升至目前的8%，電熱水器異形機(jī)的品牌參與數(shù)和型號(hào)數(shù)也不斷增加，抑菌功能的產(chǎn)品零售額比重由42%上升至57%。其中，高溫抑菌產(chǎn)品零售額市場(chǎng)占比提高最為明顯。

　　

太陽(yáng)能熱水器零售繼續(xù)下滑

　　從整體規(guī)模上來(lái)說(shuō)，太陽(yáng)能熱水器與電熱水器、燃?xì)鉄崴饕黄?，形成?guó)內(nèi)市場(chǎng)三足鼎立的態(tài)勢(shì)。由于自身體積大，對(duì)安裝空間需求較大，并受日照時(shí)長(zhǎng)影響，太陽(yáng)能熱水器應(yīng)用具有較大的區(qū)域性。

　　城市樓盤(pán)安裝太陽(yáng)能熱水器與當(dāng)?shù)貐^(qū)域政策有直接關(guān)系，所以太陽(yáng)能企業(yè)多數(shù)將重心放在農(nóng)村市場(chǎng)，三四級(jí)市場(chǎng)太陽(yáng)能熱水器的發(fā)展優(yōu)于城市市場(chǎng)。中怡康零售監(jiān)測(cè)顯示，太陽(yáng)能熱水器零售規(guī)模呈現(xiàn)下滑，零售量、零售額同比分別下降24%和29%。分省份來(lái)看，浙江、山西同比增長(zhǎng)分別為109%和118%，其中三四級(jí)市場(chǎng)增長(zhǎng)帶動(dòng)是主要因素。目前，太陽(yáng)能熱水器均價(jià)為3810元，漲幅達(dá)到5%。

　　

2017年市場(chǎng)規(guī)模將繼續(xù)增長(zhǎng)

　　中怡康預(yù)測(cè)，2017年，熱水器全年零售量將達(dá)到3941萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)2.4%;零售額為661億元，同比增長(zhǎng)8.5%。其中，燃?xì)鉄崴髁闶哿繛?616萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)5.8%，零售額為345億元，同比增長(zhǎng)14%;電熱水器零售量為2209萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)0.4%，零售額為293億元，同比3.3%。

　　未來(lái)，熱水走將向多能源補(bǔ)充發(fā)展的格局。目前，國(guó)內(nèi)管網(wǎng)建設(shè)如火如荼，國(guó)家煤改氣政策推出，以及區(qū)域分戶(hù)供暖的提出，再加上用戶(hù)認(rèn)知及需求升級(jí)，一款熱水產(chǎn)品并不能滿(mǎn)足用戶(hù)需求，需不同能源產(chǎn)品搭配使用，如電熱水器+燃?xì)鉄崴鳎?燃?xì)鉄崴?燃?xì)獗趻鞝t，燃?xì)獗趻鞝t+太陽(yáng)能等搭配使用場(chǎng)景。熱水解決方案將成為趨勢(shì)。